据米内网统计，2024年我国三大终端六大市场的药品销售额预计达18638亿元，同比略有下滑。这一销售额体现了集采降价、DRG与DIP医保控费扩面、挂网价格治理等综合因素的影响结果。

从2017年全国全面启动药品“两票制”开始，除2020年外，去年是其他可比年份首次出现同比下滑。乍一看，药品终端市场销售额徘徊不前；细一究，其实是，用药市场发生结构性调整，消费质量水平更优。

2024年，药品终端需求并未降温，市场经过一年多的理性适应，进一步回落。去年，医改监管措施多管齐下、力度加大，医疗反腐加压，集采降价延伸，药价监控趋严等综合因素作用下，短期内对药品终端不规范销售抑制作用明显。但事实上，很多临床必需的指南一线用药销售增长，创新药经加快培育后释放增量潜力。

一是销售额增长受多因素共同影响。特殊因素包括2024年销售额下滑受上一年度“翘尾”影响显著，2023年初和年底新一轮流感（主要是衣原体、支原体）使解热镇痛、抗感染及相关药物销售额暴涨，2023年度药品销售额反弹较大，创下18865亿元的新高，同比增长5.2%。随着流感疫情防控的科普深入和规范管理，流感季药品终端需求恢复理性，市场销售转为常态，诸如不合理用药减量。

复杂因素涵盖国家大力推行集采药品“三进”（进民营医疗机构、村卫生室、定点零售药店）行动，前九批国家集采、几十轮地方集采和“四同药品”价格专项治理等政策扩围的降价效应进一步放大。

二是创新药销售的增量潜力有待释放。据国家医保局数据，2024年前10个月，医保基金对协议期内谈判药品支付约920亿元。按照城乡居民医保用药平均报销60%估算，新纳入医保目录以创新药为主的谈判药品年销售额已超过1500亿元。

对于一些新获批的技术含量高、临床价值高的“双高”创新药，如多类型抗体、CAR-T细胞疗法等新产品因成本和定价过高，暂无法谈判进入医保；通过谈判新纳入医保目录的创新药受有条件批准使用，以及进院准入程序制约，开发上量需要一定过程。具有性价比优势的可治疗重大疾病的创新药终端需求刚性，一旦接通医保和商保引流渠道，销售预期将倍增。

三是终端实销水平稳步增长。笔者根据米内网2017-2024年终端数据科学开方计算发现，若以2017年为源头回头看，考虑到2020-2022年疫情波动的特别因素，拉长可比数据通算，2024年销售额较2022年、2020年、2017年分别平均增长2%、1.9%和1.5%。从销售金额比较，受降价、控费等政策影响，药品终端销售收入回落不可避免。从需求数量比较，临床必需的药品销量稳定增长，换算成可比终端销售额逐步增加。从消费质量比较，越来越多的具备循证医学证据、价值更高的优质药品使用量逐渐增多，终端销售质量显著增强。

近几年，随着医药产业政策引导和监管不断强化，如加快仿制药质量提升、鼓励创新药研发与应用、支持医药国际化、管控临床合理用药等提质增效政策全面落地，政策红利激励叠加激烈竞争，促进了药品市场的优化升级。

一是药品标准水平加速提升。仿制药是保障临床用药的主力军，通过一致性评价确保仿制药和原研药等效，已成为监管共识。

据药智数据，2017-2024年，以药品名称统计，参照欧、美、日等发达国家的仿制药评价标准，我国已有1356个品种通过/视同通过化学仿制药一致性评价，涉及1325家集团药企；2024年共有920个品种通过/视同通过一致性评价，254款为首家过评，107款为重磅首仿药物。以集团药企进行统计，2024年共有3066个品种通过/视同通过一致性评价，涉及887家企业，过评药品数量和企业数量较2023年分别增长53%和35%。截至2024年底，累计过评的仿制药品种占2024最新版国家医保药品目录西药（仿制药与创新药总和）数量（1765种）的77%，充分反映出国内仿制药标准在加快向国际化高端水平看齐。

二是药品结构更加丰富。在国家支持过评仿制药、集采药和国谈新进医保目录药品优先使用的政策鼓励下，临床用药结构呈现“腾笼换鸟”式优化。

据中国药学会科技开发中心研究，我国药品金额结构实现了腾仿制药换创新药的升级替代；药品用量结构实现了腾原研药换仿制药的增量置换；药品治疗结构实现了腾“抗感染、心血管和消化等可控慢病日常用药”换“抗肿瘤与免疫调节剂等重大疾病急需用药”的需求调整。

持续完善药品结构的“腾笼换鸟”，将有效减轻广大患者的用药负担，扩大国产创新药的医保支撑空间，提升药品市场供应的保障能力，满足医疗健康日益增长的新需求。

三是药品价值显著增强。据国家药监局数据，2024年我国共批准228个新药上市申请。其中，1类新药48个，2类改良型新药67个，境外已上市原研药和改良型药品94个。笔者汇总2024年含有新活性成分的创新药审批数量发现，我国1类创新药获批数量位列全球第二，同比增长20%。药品治疗领域以抗肿瘤、神经系统疾病、内分泌与代谢性疾病为主，各占36.8%、11.0%、10.1%。儿童用药和罕见疾病用药获批总数继续保持增长。生物制品（创新生物药和生物类似药）获批更是快马加鞭，已占获批抗肿瘤新药的一半。7年来，国家医保药品目录累计新增835个创新药，其中，2024年新增全球创新药38种，创历年新高。